주식투자를 반드시 해야 하는 이유 f.정채진 프로 2부 (5부작)
https://youtu.be/02Z0cpoFeE0
아이에게 전업 투자자를 권유할 것인가?
- 자녀가 자기 목표가 있다면 도와주지만, 그걸 잘못한다 그러면 전업투자를 권유할 것이다.
- 자기 꿈을 향해가더라도 주식 투자는 꼭해라.
- 신과 함께를 나온 계기도 주식 투자를 꼭해야 한다는 말을 하기 위해 출연하였다.
주식투자 복리의 마법
- 다우지수 변화로 알 수 있는 복리의 마법
- 1900년 1월 1일 다우지수: 65.73 → 1999년 12월 31일 다우지수: 11,497 (▷ 복리 5.3%로 매년 상승하였음)
- 21세기 동안 연 복리 5.3%로 상승하면? → 다우지수200만
- 단리와 복리의 마법 (종잣돈1억의 경우)
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연 10% 단리 |
연 5% 복리 |
연 10% 복리 |
연 15% 복리 |
| 10년 |
2억 |
1.63억 |
2.59억 |
4억 |
| 20년 |
3억 |
2.65억 |
6.73억 |
16억 |
| 30년 |
4억 |
4.32억 |
17억 |
66억 |
주식 투자를 해야 하는 이유
- 장기적으로 경제는 성장한다. 따라서 주가도 함께 상승한다.
- 인플레이션으로 발생하는 현금 가치 하락을 방어해야 하기 때문에 부동산, 주식, 상품들에 투자해야 한다.
- 복리 5% 차이 → 17억(10%) vs 66억(연15%)
- 전업 투자에 대한 김동환 프로의 조언 → 시드 머니를 만들 때까지는 노동으로 벌어야 한다.
- 미래의 부를 위해 절약해야 한다 → 비싼 차, 워라밸 등을 추구하다 보면 나중에 뭔가를 해야 할 때 하지 못할 수가 있다.
부동산보다 주식이 더 나은 이유
- 부동산보다 주식이 더 많이 상승했다.
- 선택의 폭이 더 넓다.
- 현금 흐름이 더 용이하다.
- 임대료보다 주식 수익률이 더 높다.
주식 투자자에게 필요한 마음가짐
- 주식에서 실패하는 자는 기업을 보지 않고 시세 흐름만 본다.
- 공부는 전혀하지 않고 주가가 오르니까 따라 사거나 더 오를 것 같다거나 호재가 있다라고 누군가가 이야기하니까 투자한다. 그 이후 단말기만 보고 있다.
- 가치를 측정할 수 없기에 조심해야 하는 암호화폐를 조심해야 한다.
- 기업=나무, 뉴스=태양, 주가=그림자로 비유할 수 있다.
- 사람들은 나무를 보지 않고 그림자만을 본다.
- 그림자만 보지 말고 나무를 봐야 한다. → 그 회사가 어떠한 회사인지 어떠한 사업을 하는지 알아야 한다.
- 단순한 기대감이 아니라 합리적인 근거가 있어야 한다.
- 좋은 사람들의 예: 사업계획서만 보지말고 확장성이 있는지? 회사가 자본을 투입할 수 있는지? 등 투자자가 직접 알아봐야 한다.
- 인내심이 있는 사람이 투자에 적합하다.
- 주식으로 돈을 버는 것은 머리가 아니라 엉덩이로 버는 것이다.
- 이진우 프로: 기다려야 할 것과 이건 아닌 것 같다라는 구별하는 방법은 무엇인가?
- 정채진 프로: 투자 아이디어가 실현되고 있는지 훼손되고 있는지로 판단한다. 분기마다 분석한다.
정채진 프로의 포트폴리오 구성법
- 자산이 10억 이하라면 50%는 잘 선별한 한 종목에 집중해도 된다. (반드시 2년정도 관련 공부를 해야 한다.)
- 투자를 할 때 제일 중요한 건 '아이템'이다.
- 잘못된 아이템으로 성공할 수 없다.
- 아이템이 좋고 주가까지 낮다면 성공 확률이 높아진다.
- 정채진 프로 1편에서 이야기한대로 3년정도 주가가 횡보하는 주식이나 트렌드를 봤을 때 현가치가 저평가된 주식이 그 사례이다.
- 좋은 아이템은 뭐고 나쁜 아이템은 무엇인가?
- 좋은 아이템을 찾기 위해 개별 기업 리포트보다는 산업 리포트 위주로 본다.
- 개별 기업 리포트는 비싸도 비싸다라고 이야기하지 못 하고 매수 의견을 낸다.
- 산업 리포트를 보려면 국립 도서관에 가입하면 매경 이코노미, 한경 비즈니스 ebook을 무료로 볼 수 있다. (이때 정영진 프로 짜증냄... ㅎㅎ 나는 뭐 했는지 몰라...)
- CEO vs 아이템 중 무엇이 더 중요한가?
- 아이템 다음으로 CEO가 중요하다.
- 아무리 좋은 CEO도 아이템이 나쁘면 성공하는데 걸리는 시간이 길어지거나 성공할 확률이 떨어진다.
- CEO는 어떻게 판단할 수 있는가?
- 뉴스, 회사 탐방 등으로 평판을 확인할 수 있다.
- 이진우 프로: 뉴스에서 CEO를 나쁘게 쓰는 경우는 없지 않나?
- 정채진 프로: 많은 기사들을 보면 걸러지고, CEO의 배당, 개발비용 처리, 기업 이익흐름을 보면 알 수 있다.
- 펀드 매니저나 전업 투자자일 때 모두 탐방을 많이 갔다. 현재는 자주 탐방을 가지는 않는다.
투자를 시작하려는 주식 초보를 위한 조언
- 주식 초보자는 2년 동안 공부를 해야 한다.
- 좋은 책으로 마인드 기르는데 1년, 소액 자본으로 투자 연습 1년이 필요하다.
- 가장 중요한 건 시작하는 타이밍이다.
- 주식 시작 꼭지에 시작하면 불리하다. 시작 시점이 중요한 이유는 경제는 4계절이 있기 때문이다.
- 복리 수익을 극대화하기 위해 경기 사이클 저점에서 시작하는게 유리하다.
- 금리는 중력과 같이 작용하여 돈은 낮은 금리의 자산에서 빠져 나와서 높은 금리의 자산으로 이동한다.
- 금리가 높다면 좀더 공부하며 기다리고 금리가 낮다면 공부가 좀 부족해도 시작해도 좋다.
- 금리가 높아지면 반드시 불황이 온다. 좋은 투자 타이밍을 기다려라.
- 2~3년에 다시 한번 크게 하락하는 시기가 올 것이다. (실제로 2020년 팬데믹 사태가 발생하여 주가가 대거 하락하였다.)
- 애매할 때는 판단하지 말고 판단을 유보하라.
- 금리가 낮을 때는 용기내서 투자하라. (워런 버핏이 말하는 경제는 장기적으로 우상향한다라는 것을 믿어라.)